Phuket : 361 entreprises sous enquete pour possession par pretes-noms

Phuket entre dans la phase de controle la plus vaste de ces dernieres annees sur les structures d'entreprises etrangeres. A la suite d'un incident tres mediatise pres de Chabad House, les autorites provinciales ont lance un audit portant sur plus de 361 entreprises, soupconnees de recourir a des schemas de possession par preteur-nom ou d'operer sans les licences requises. Pour tout investisseur international deja engage dans l'immobilier ou les affaires sur l'ile, c'est un signal clair : il est temps de revoir la structure juridique de ses actifs.

Le probleme est simple a resumer. Le Foreign Business Act (1999) interdit aux etrangers de posseder des terrains et de controler certains types d'activites. Pendant des decennies, cette regle a ete contournee via des 'preteurs de nom' thailandais, actionnaires formels sans controle reel. Les autorites le savaient, mais agissaient au coup par coup. Desormais, l'approche est systemique, massive et publique.

Reponse rapide

• 361+ entreprises a Phuket sont sous enquete pour suspicion de possession par preteur-nom

• L'element declencheur a ete un incident pres de Chabad House, ayant attire l'attention de la police et des services de l'immigration

• Les controles portent a la fois sur les structures de propriete et sur la validite des licences d'exploitation

• Les contrevenants risquent une amende allant jusqu'a 1 million de bahts et une peine de prison jusqu'a 3 ans en vertu du Foreign Business Act

• Les actionnaires thailandais prete-noms encourent les memes sanctions : amende jusqu'a 1 million de bahts et/ou emprisonnement

• Les investisseurs etrangers sont invites a auditer leurs structures et a migrer vers des formats legaux (leasehold, copropriete en pleine propriete dans le quota autorise)

Faits cles

• Le Foreign Business Act B.E. 2542 (1999) encadre la participation etrangere aux activites commerciales en Thailande, avec une liste de dizaines d'activites restreintes, dont le commerce et plusieurs services

• Selon le Department of Business Development (DBD), plus de 12 000 entreprises avec capitaux etrangers etaient enregistrees a Phuket en 2025 ; entre 15 et 25% des structures seraient potentiellement problematiques selon les estimations du marche

• Le Land Code Act interdit formellement aux etrangers de posseder des terrains, sauf via le Board of Investment (BOI) pour un investissement minimum de 40 millions de bahts, donnant droit a l'achat jusqu'a 1 rai (1 600 m2) de terrain residentiel

• La duree maximale d'un bail (leasehold) pour un etranger est de 30 ans, renouvelable, enregistre aupres du Land Department

• Dans les coproprietes, les etrangers peuvent detenir jusqu'a 49% de la surface totale des unites d'un projet en pleine propriete (freehold)

• L'operation coordonnee entre police, services d'immigration et Department of Business Development marque une premiere sur Phuket, avec une cooperation interministerielle inedite

• Selon The Nation Thailand, l'incident de Chabad House n'a ete qu'un catalyseur : l'extension des controles etait deja prevue dans le cadre d'une campagne nationale. D'autres operations menees dans la region de l'Andaman (Phuket, Krabi, Phang Nga) ont deja permis d'inspecter 89 parcelles d'une valeur superieure a 1,05 milliard de bahts, avec 59 mandats d'arret emis et plus de 500 policiers mobilises

FAQ

Qu'est-ce que la possession par preteur-nom en Thailande ?

C'est un montage ou un citoyen thailandais detient formellement la majorite des parts d'une entreprise (generalement 51% ou plus), alors que la gestion et le financement reels sont assures par un etranger. Ce schema viole directement le Foreign Business Act des lors que l'entreprise exerce une activite restreinte sans licence speciale (Foreign Business License).

Quelles sanctions en cas de recours a un preteur-nom ?

Pour l'etranger : une amende de 100 000 a 1 000 000 bahts et/ou une peine de prison jusqu'a 3 ans. Le preteur-nom thailandais encourt une sanction similaire. L'entreprise peut etre liquidee de force. L'etranger risque en outre l'expulsion et une inscription sur liste noire d'entree.

Les proprietaires de coproprietes sont-ils concernes ?

Non, si l'appartement est enregistre au nom d'un particulier etranger dans le cadre du quota de 49% en pleine propriete. Les controles visent les entreprises utilisees pour contourner les restrictions sur la possession fonciere et l'exercice d'une activite commerciale.

Peut-on posseder legalement une villa a Phuket ?

Un etranger ne peut pas posseder le terrain sous une villa, mais peut posseder le batiment. Le schema legal le plus repandu reste le bail de 30 ans (leasehold) renouvelable, enregistre aupres du Land Office, le batiment etant lui detenu en pleine propriete.

Comment verifier si ma structure est consideree comme 'preteur-nom' ?

Les indicateurs cles examines par les autorites : incapacite des actionnaires thailandais a justifier l'origine des fonds ayant servi a l'achat des parts, absence de participation reelle a la gestion, absence de dividendes percus, signatures des documents effectuees par l'etranger. Un audit juridique par un avocat thailandais independant est recommande.

Que faire si mon entreprise est deja structuree via un preteur-nom ?

Contacter immediatement un avocat agree. Les options : obtenir une Foreign Business License (si l'activite le permet), restructurer avec un veritable partenaire thailandais, ceder ses parts, ou liquider la societe. Tout retard accroit les risques.

Les controles vont-ils s'etendre au-dela de Phuket ?

Selon les observateurs du marche, Phuket fait office de region pilote. Des campagnes similaires sont attendues a Koh Samui, Pattaya et Chiang Mai, ou la concentration d'entreprises etrangeres est egalement elevee. Le Department of Business Development a annonce un renforcement du controle a l'echelle nationale.

Ces controles affectent-ils les prix de l'immobilier a Phuket ?

A court terme, davantage de biens pourraient arriver sur le marche, proposes par des vendeurs souhaitant sortir de structures a risque, ce qui pourrait creer une fenetre d'opportunite pour les acheteurs prets a operer via des schemas legaux. A moyen terme, le renforcement des controles ameliore la transparence du marche et soutient generalement les prix dans le segment legal.

Comment investir en toute securite a Phuket en 2026 ?

Trois formats eprouves : l'achat d'un appartement en copropriete en pleine propriete (dans la limite du quota de 49%), le bail de 30 ans sur un terrain et une villa, ou l'investissement via le programme BOI a partir de 40 millions de bahts. Chaque option necessite un accompagnement juridique avant toute signature de contrat.

Le message principal pour les investisseurs est clair : l'ere des montages opaques touche a sa fin a Phuket. Les controles massifs de 2026 ne sont pas une action ponctuelle, mais le debut d'un durcissement systemique. Ceux qui restructurent des maintenant la possession de leurs actifs les protegeront. Ceux qui attendent risquent de perdre a la fois leur activite et leur investissement.

Source : The Nation Thailand

Pret a investir en Thailande ? Nos experts vous aideront a trouver la propriete ideale.